Duurzaamheid bij Down2Earth Capital

Bij Down2Earth Capital staat duurzaamheid centraal in de beleggingsfilosofie. Conform aan artikel 6 van de SFDR beoordeelt en rapporteert D2E hoe duurzaamheidsrisico’s zijn geïntegreerd in zijn besluitvorming en welke impact ze kunnen hebben op beleggingsrendementen. Voor het Down2Earth III Fonds (D2E III), dat onder artikel 8 valt, zijn duurzaamheidsrisico’s expliciet opgenomen in de beleggingsstrategie. Dit weerspiegelt onze toewijding aan verantwoord beleggen en duurzame waardecreatie. In onze andere fondsen, Down2Earth I (D2E I), Down2Earth II (D2E II), Down2Earth Continuation Fund (D2E COFU) en Down2Earth Opportunities Fund (D2E OPFU), integreren we de ESG-factoren niet formeel. Desondanks hanteren we binnen deze fondsen ESG-principes op een informele manier, in lijn met onze bredere operationele filosofie. Zo blijven we ons inzetten voor duurzaamheid en verantwoord ondernemerschap, ook waar formele integratie niet vereist is.

Het D2E III Fonds draagt actief bij aan milieu- en sociale doelen door te investeren in bedrijven die aansluiten bij bredere wereldwijde milieudoelstellingen, waaronder efficiënt grondstoffengebruik, beperking van klimaatverandering, energietransitie en andere. Het Fonds moedigt bedrijven aan om duurzaamheid in hun activiteiten te integreren, waarbij ze hun milieu-impact proberen te reduceren door middel van innovatieve oplossingen en emissiereductieprincipes.

Naast milieukenmerken legt D2E III ook sterk de nadruk op het bevorderen van sociale kenmerken. Het Fonds is weliswaar niet gebonden aan een bepaalde sector, maar streeft ernaar te investeren in bedrijven die een ondersteunende werkomgeving bevorderen en zorgen voor eerlijke arbeidspraktijken en een algemeen welzijn van de werknemers. Daarnaast benadrukt D2E III de noodzaak van robuuste corporate governance, waarbij wordt gewaarborgd dat bedrijven in zijn portefeuille transparant opereren, verantwoording afleggen aan belanghebbenden en hoge ethische normen handhaven. Door verantwoordelijke managementpraktijken aan te moedigen, streeft het Fonds ernaar op lange termijn sociale waarde te creëren voor zowel werknemers als de bredere gemeenschap.

Via deze weg streeft D2E III naar conformiteit met artikel 8, maar beoogt het fonds niet om investeringen in dit kader als “duurzaam” te classificeren. Ter verduidelijking: volgens Artikel 2.17 van het SFDR is een duurzame investering een investering die bijdraagt aan een ecologische of sociale doelstelling, die schade van enige andere aard aan dergelijke doelstellingen vermijdt en die zich houdt aan goede bestuurspraktijken. Het bereiken van deze classificatie vereist strikte naleving van de SFDR-artikelen 9 en 11, inclusief rapportering over duurzaamheid volgens Principal Adverse Impacts (PAIs).

Hoewel D2E III niet streeft naar een formele aanduiding als “duurzame investering”, blijft het Fonds zich inzetten om te investeren in bedrijven die zich houden aan belangrijke ecologische en sociale waarden, waardoor een robuuste focus op duurzaamheid in de praktijk wordt gewaarborgd.

Ter bevordering van transparantie publiceert D2E III jaarlijks een ESG-rapport, waarin de voortgang en impact van onze beleggingen worden geanalyseerd en geëvalueerd ten opzichte van onze duurzaamheidsdoelen.

D2E III houdt rekening met verschillende milieugerelateerde PAI’s, waaronder:

• De blootstelling aan bedrijven in de fossiele-brandstofsector wordt bepaald op basis van het percentage investeringen in ondernemingen die binnen deze sector actief zijn.
• Het aandeel in verbruik van niet-hernieuwbare energieconsumptie en -productie van belegde bedrijven, wordt uitgedrukt als het percentage niet-hernieuwbare energiebronnen ten opzichte van de totale gebruikte en opgewekte energie.

D2E III houdt rekening met verschillende sociale PAI’s, waaronder:

• Aandeel van investeringen in bedrijven die betrokken zijn bij schendingen van de UN Global Compact (UNGC)-principes of de OESO-richtlijnen voor multinationals.
• Aandeel van investeringen in bedrijven die geen beleid hanteren ter preventie van arbeidsongevallen.
• Het gemiddelde aantal ongevallen binnen bedrijven waarin wordt geïnvesteerd, uitgedrukt als een gewogen gemiddelde.
• Het totaal aantal verloren werkdagen als gevolg van verwondingen, ongevallen, sterfgevallen of ziekte bij bedrijven waarin wordt geïnvesteerd, weergegeven als een gewogen gemiddelde.
• Aandeel van investeringen in bedrijven die betrokken zijn bij de productie of verkoop van controversiële wapens, zoals antipersoonsmijnen, clustermunitie, chemische en biologische wapens.

De werkwijze van het Fonds is gebaseerd op de overtuiging dat financieel succes op lange termijn nauw samenhangt met het bevorderen van een duurzame en rechtvaardige samenleving. Deze aanpak heeft al geleid tot diverse impactvolle investeringen, waarbij duurzaamheid en sociale verantwoordelijkheid een belangrijke rol spelen. Enkele voorbeelden:

• Accuramed levert oplossingen op maat voor hart- en longfunctie testing en moleculaire diagnostiek  die de gezondheid en het welzijn van mensen bevorderen. Het bedrijf verbetert hiermee de toegang tot medische behandelingen door betrouwbare producten te leveren en zo kritieke zorginstellingen te versterken.
• De Roeve Industries biedt totaaloplossingen in productieautomatisering en digitalisering, met als doel de efficiëntie en prestaties van productomgevingen te verbeteren. Bij deze focus is duurzaamheid intrisiek deel van de werkwijze, met als doel een efficiënter gebruik van middelen en energie.
• Nestor speelt als uitzendbureau gespecialiseerd in oudere profielen zoals 60-plussers en gepensioneerden een zeer belangrijke sociale rol. Het is een schakel tussen bedrijven die op zoek zijn naar flexibele werknemers met ervaring en 60-plussers en gepensioneerden die nog aan de slag willen.
• Ensur, een consultancybedrijf gespecialiseerd in insurance transformation en risk & compliance. Ensur zet sterk in op duurzaamheid binnen compliance door bedrijven te ondersteunen bij de ontwikkeling van een duurzaamheidsstrategie, een solide leiderschaps- en governance-structuur op te zetten en duurzaamheid te integreren in de kernactiviteiten.
• Cyclobility, een onderneming actief in de verkoop en leasing van fietsen, wat bijdraagt aan duurzame mobiliteit door het stimuleren van een milieuvriendelijk alternatief voor traditioneel transport.
• Golden Care richt zich op de productie van milieuvriendelijke reinigings- en beschermingsproducten voor buitenmeubilair. Sinds 2024 heeft het bedrijf de overstap gemaakt naar PFAS-vrije producten, waardoor het bijdraagt aan een veiligere en duurzamere toekomst voor mens en milieu.
• Grandeco is een toonaangevende producent van hoogwaardig en duurzaam wandbekledingsmateriaal. Het bedrijf zet sterk in op milieuvriendelijke productiemethoden, met een focus op energie-efficiëntie, afvalreductie en het gebruik van gerecycleerde en hernieuwbare grondstoffen.
• Metes neemt maatschappelijke verantwoordelijkheid en zet zich in voor diverse sociale initiatieven. Zo steunde het bedrijf zorginstellingen en non-profitorganisaties door mondmaskers te doneren tijdens de coronapandemie.
• We investeerden in een bedrijf dat een nieuw element van duurzaamheid introduceerde in de logistieke sector met hun pallets-as-a-service bedrijfsmodel. Het bedrijf streefde ernaar om in 2022 volledig circulair te opereren door een sterke focus op het hergebruik en reparatie van pallets.
• Gudrun, een onderneming die voedselverspilling tegengaat door het hergebruiken van ingrediënten die anders verloren zouden gaan. Zo creëert het innovatieve en plantaardige voedingsproducten van reststromen uit de voedingsindustrie, waarmee het bijdraagt aan een circulaire economie en bewuster voedselgebruik.
• Binnen de transportsector werd geïnvesteerd in Move dat gespecialiseerd is in intermodaal transport, waarbij de lange afstand per trein of boot wordt afgelegd en alleen de korte afstanden voor en na het transport per vrachtwagen worden afgelegd. Op deze manier helpen ze hun klanten hun ecologische voetafdruk te verkleinen en dragen ze bij aan een duurzamere wereld.

Hoewel D2E Capital duurzaamheidsrisico’s in overweging neemt als onderdeel van het investeringsproces, zijn dergelijke risico’s niet geïntegreerd in het verloningsbeleid van D2E.

In lijn met artikel 4 van Verordening (EU) nr. 2019/2088 (SFDR) houdt D2E Capital geen rekening met de nadelige gevolgen van beleggingsbeslissingen op duurzaamheidsfactoren.